12月21日，墨跡天氣 Android 6.1.8版正式發(fā)布！

12日23日，墨跡天氣又有新的動作！公司向中國證監(jiān)會遞交了創(chuàng)業(yè)板申報材料，擬公開發(fā)售不超過總股本25%的股份，最高募集資金3.38億元，用于APP系統升級、投資自家科研中心及補充流動資金。

“軟件是立身之本，硬件是突破口”，這是墨跡天氣創(chuàng)始人金犁兩年前對墨跡的兩大產品定位。直到近日遞交創(chuàng)業(yè)板上市申請，墨跡成績才露出真容：近百分百依賴軟件廣告收入、硬件銷售增量連年停滯——墨跡看起來還是一個工具軟件偏科生。

墨跡天氣APP頁面

業(yè)績持續(xù)增長

墨跡天氣創(chuàng)立于2010年，主營的產品和服務有三大類：以免費模式，通過移動工具應用墨跡天氣APP為用戶提供天氣預報、時景社區(qū)、新聞及生活資訊等服務；依托于墨跡天氣 APP為商業(yè)廣告客戶提供廣告營銷服務；銷售可監(jiān)測周邊氣象狀況的智能硬件空氣果。

在天氣應用這個垂直領域，墨跡已經占據了一定優(yōu)勢。根據易觀智庫發(fā)布2016年第三季度《中國天氣應用市場季度監(jiān)測報告》，墨跡天氣與天氣通和中國天氣通的活躍用戶覆蓋率排名市場前三甲，分別達到55.2%、14.1%和4.5%。最新的累計裝機量為4.7 億人。

對于工具類應用，流量再大，如果常年難以轉化為錢，企業(yè)始終如履薄冰。

而在變現這條路上，工具類最常見的幾種思路——電商、社區(qū)、智能硬件、廣告，墨跡天氣全部淌過，一樣沒落下。至今墨跡天氣來自電商和銷售智能硬件的收入幾乎可以忽略不計，以曬圖為核心的社交社區(qū)的影響力遠不及美圖和Instagram，但廣告導流業(yè)務卻做起來了。

據招股書，2016年前六個月，公司營業(yè)收入中品牌廣告收入達到6535.83萬元，占比61.29%，效果廣告達到3989.44萬元，占比37.41%，硬件銷售達到121.02萬元，占比1.13%，其他業(yè)務收入占比0.16%達到17.41萬元。今年上半年總收入為1.07億元，這個數字是2015年全年收入的86%。

墨跡天氣推送內容

收入結構較為單一

不過，在亮麗業(yè)績背后，墨跡天氣的發(fā)展之路并非一帆風順。對照金犁兩年前的判斷，墨跡天氣的兩條腿支撐策略并未變成現實。最明顯的短板是營收結構過于單一。招股書顯示，2013年、2014年、2015年和2016年上半年，墨跡天氣互聯網廣告信息服務收入占比分別為97.25%、94.84%、98.1%和98.7%。

墨跡天氣如是描述這一潛在風險：主要產品和盈利模式較為單一。如果墨跡天氣 APP未來用戶量下降、氣象服務能力或廣告信息服務能力下降，將會對公司經營產生不利影響。

甚至于墨跡天氣的互聯網廣告收入也面臨廣告主過于集中的問題。2013年、2014年、2015年及2016年上半年，墨跡天氣來自前五大客戶的營業(yè)收入分別占同期營業(yè)收入的比例為75.81%、83.39%、76.02%和79.51%。

造成這一局面的主要原因，可以理解為軟件運營能力的強勢，但也恰恰反襯了智能硬件業(yè)務的舉步維艱。

2014年，墨跡天氣進入智能硬件市場，開始研發(fā)并銷售針對室內外溫濕度、空氣質量、氣壓等監(jiān)測功能的智能家居設備“空氣果”，試圖以軟硬件結合的方式，把業(yè)務由宏觀天氣擴展到微觀的個人家居環(huán)境。

盡管有數代產品革新，但被寄予厚望的“空氣果”并未呈現太強競爭力，墨跡天氣招股書顯示，2014年、2015年和2016年上半年，智能硬件銷售收入分別為222.38萬元、224.18萬元和121.02萬元，占比分別為4.97%、1.79%和1.13%。這意味著“空氣果”近三年銷售增量基本處于停滯階段，并未爆發(fā)規(guī)模效應。

針對收入結構單一以及硬件銷量問題，在上市緘默期，墨跡天氣暫無回應。

墨跡天氣實景照片

作為工具型產品，墨跡天氣成功還是失敗？

同樣是工具型產品為主的公司，據財報數據，獵豹移動在2016年上半年的在線廣告營收為19.31億元，截止Q2的月活躍用戶為6.23億。也就是說獵豹的用戶是墨跡的6倍，而廣告營收是墨跡的19倍。

墨跡天氣為什么營收上不去？用戶打開低頻次和使用時長過短是廣告變現的最大障礙。

盡管墨跡天氣號稱提供了開屏廣告、首頁banner、穿衣助手、feed流、天氣詳情頁banner、時景社區(qū)等多個廣告位置的入口，但是位置雖多，但是可觸及的用戶實在有限。用戶每天都可以收到來自墨跡關于天氣的推送，推送內容基本上覆蓋了用戶作為一個對天氣查詢有需求的普通用戶的信息訴求。明日天氣、氣溫范圍、空氣情況、汽車限行號碼，那么問題來了，對于天氣應用的信息訴求，除了以上這些之外，還需要什么呢？用戶為什么還要去打開APP？

 就算用戶沒有看到push內容，需要手動打開APP去查看天氣信息，從打開APP查看主界面的天氣和氣溫走勢，10s內完全足夠。再想一下墨跡天氣的使用場景，通常我們在什么時候會最需要看天氣呢？早上！來看第三方的監(jiān)測數據，用戶最活躍的時間就是在早上6點到9點之間，這是用戶起床后的時間，為什么需要使用墨跡天氣呢？出門前看看天氣，決定是否需要加衣服和帶傘。這個時間點對于普通用戶而言是急著出門的，并非閑暇時間，而且作為一個工具型產品，用戶對它有著非常明確的目的需求，按照張小龍的話就是「用完即走」，根本不會停留。

“好的產品用完即走”是張小龍對于微信的希望，但是在墨跡天氣這里，用完即走成了最大的噩夢，用戶都走了，誰來看廣告？

當然墨跡天氣也并非在提高使用頻次和延長用戶使用時間上沒有下功夫，時景社區(qū)、新聞和生活資訊是墨跡從內容屬性方向的嘗試，然而這幾個點都沒什么卵用。

時景社區(qū)是墨跡天氣發(fā)力很久的一個模塊，旨在讓用戶分享圖片進行交流，希望打造成一個類似instagram的社區(qū)。然而，做社區(qū)最重要的一點是興趣聚合，天氣是興趣嗎？并不是，很少有人把天氣作為興趣，沒有興趣上的一致就無法構成社區(qū)最基礎的協同性。那么不局限在天氣這一點，作為一個圖片分享社區(qū)呢？如果你手機上裝有墨跡天氣，打開看一看就會知道，里面的圖片水平都是隨手拍級別的，根本沒有什么美感，也看不到墨跡官方運營的影子，對比看下instagram里的圖片，二者絕對不是一個檔次，社區(qū)把人聚集起來的另外一個重要因素是靠優(yōu)質內容吸引人。

墨跡天氣的上市之路，有我陪伴和關注。

(本文經 益創(chuàng)客 授權"我看App"轉發(fā)，內容略有刪減。)